Program szkolenia

23 października 2008

8:00 – 9:00 Rejestracja i poranna kawa

9:00 – 9:10 Otwarcie i wprowadzenie

Renata Kałużna, Konsultant, SC Consulting
Łukasz Maciak, MRICS, Dyrektor Inwestycji Komercyjnych
BZ WBK AIB Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych SA, ARKA BZ WBK Fundusz Rynku Nieruchomości FIZ, ARKA BZ WBK Fundusz Rynku Nieruchomości 2 FIZ

9:10 – 9:40 Due Diligence – proces i wymagania

 

* Możliwości wykorzystania Due Diligence nieruchomości w procesie kupna / sprzedaży nieruchomości oraz przy strukturyzacji portfela nieruchomości
* Moduły Due Diligence o Ekonomiczny
- Prawny
- Podatkowy
- Finansowy
- Techniczny
- Środowiskowy
* Kryteria do wyboru i oceny znaczenia poszczególnych modułów w tym Share Deal i Asset Deal

9:40 – 10:40 Due Diligence Ekonomiczne

* Wykorzystanie DD:
- przy kluczowych decyzjach inwestycyjnych
- nabywcy i sprzedający w transakcjach inwestycyjnych;
- przy tworzeniu różnych struktur j.v
* Ekonomiczne DD: nieruchomości komercyjne vs nieruchomości mieszkaniowe
* Główne zadanie DD: weryfikacja, weryfikacja, weryfikacja
* Ekonomiczne DD częścią procesu nabycia nieruchomości
* Powiązanie EDD z pozostałymi częściami procesu DD
* Dokumenty będące przedmiotem DD *

* Główne elementy ekonomicznego raportu DD

Dorota Latkowska, Partner, Knight Frank Sp. z o.o.

10:40 – 11:10 Due Diligence Ekonomiczne – studium przypadku

* Przykład ekonomicznego DD obiektu biurowego z częścią handlową – case study

Dorota Latkowska, Partner, Knight Frank Sp. z o.o. Virginie de Baere, Head of Property&Asset Management, Knight Frank Sp. z o.o. Piotr Górecki, Associate Director, Capital Markets, Knight Frank Sp. z o.o.

 

11:10 – 11:40 Przerwa kawowa

 

11:40 – 12:40 Due Diligence Finansowe

 

* Przedmiot transakcji z punktu widzenia DDF (nabycie udziałów/akcji czy nabycie aktywów)

* Zrozumienie mechanizmu ustalania ceny

* Cel i zakres DDF

* Główne obszary analiz

* Współpraca z innymi zespołami prowadzącymi DD

* Przykłady identyfikowanych ryzyk Dorota Wierzbicka – Kot, Manager, Financial Advisory/ M&A Transaction Services, Deloitte Advisory Sp. z o.o.

 

12:40 – 13:10 Due Diligence Finansowe - studium przypadku

 

Dorota Wierzbicka – Kot, Manager, Financial Advisory/ M&A Transaction Services, Deloitte Advisory Sp. z o.o

 

 

13:10 – 14:30 Lunch

 

 

14:30 – 15:30 Due Diligence Podatkowe

 

 * Przedmiot transakcji

-  Przedmiot transakcji z punktu widzenia DDP (nabycie udziałów/akcji czy nabycie aktywów) 

* Proces DDP

- Cel i zakres DDP 

-  Organizacja procesu DDP 

-  Główne analizowane obszar

-  Przykłady identyfikowanych ryzyk

* Rola doradcy podatkowego 

-  Aktywna postawa doradcy podatkowego 

-  Współpraca z innymi zespołami prowadzącymi DD

 

 Dominik Stojek, Senior Manager, Tax Department, Deloitte Doradztwo Podatkowe Sp. z o.o,

 

 

15:30 – 16:00 Due Diligence Podatkowe - studium przypadku

Dominik Stojek, Senior Manager, Tax Department, Deloitte Doradztwo Podatkowe Sp. z o.o.

 

 

16:00 – 16:30 Podsumowanie i dyskusja

 

 

Program szkolenia

24 października 2008

 

9:30 – 10:30 Due Diligence Prawne

 

* Cel analizy prawnej

* Przedmiot analizy prawnej

* Organizacja przeprowadzania procesu analizy prawnej

* Materiał źródłowy niezbędny do analizy prawnej

* Wykorzystanie analizy prawnej

  David F. Dixon

 

 

10:30 – 11:00 Due Diligence Prawne - studium przypadku

 

 David F. Dixon

 Agnieszka Stankiewicz

 Magdalena Życzkowska-Jóźwiak

 

 

 11:00 – 11:30 Przerwa kawowa

 

 

11:30 – 12:30 Due Diligence Techniczne

 

* Czego oczekują inwestorzy instytucjonalni od DDT?

* Co to jest DDT?

* Różne sprawdziany Due Diligence

* Jakie są cele sprawdzianów DDT?

* Jak funkcjonuje DDT – jakie kroki są konieczne?

* Ramy czasowe i koszty procesu DDT

* Różne procedury dla istniejących budynków i projektów

* Listy kontrole i ich stosowanie

* Parametr Raportu DDT

* Kryteria odmowy dla nieruchomości (przykłady)

* Nowoczesny rozkład pomieszczeń biurowych – od indywidualnego biura do biznesklubu

 Bernd Rosoly, Service Delivery Leader, EC Harris Germany

 

 

12:30 – 14:00 Lunch

 

 

14:00 – 14:30 Due Diligence Techniczne - studium przypadku

 

Bernd Rosoly, Service Delivery Leader, EC Harris Germany

 

 

14:30 – 15:30 Due Diligence Środowiskowe

 

* Pojęcie abstrakcyjne – co to jest Due Diligence środowiska?

* Strukturyzacja DDŚ w dwóch głównych sektorach: 

-  Teren i grunt o Szkodliwe substancje w budynkach

* Jakie są cele sprawdzianu DDŚ?

* Kiedy i w jakich okolicznościach zaleca się przeprowadzenie DDŚ?

* Jakie czynniki ryzyka należy rozpoznać?

* Zadania jakich pytań wymaga DDŚ i jak ten program wygląda?

* Szablon listy kontrolnej DDŚ do rozpoznawania szkodliwej substancji w budynkach

* Kwestia odpowiedzialności za zanieczyszczenie gleby itp.

* Różnica interesów nabywcy i sprzedawcy nieruchomości lub terenu

Bernd Rosoly, Service Delivery Leader, EC Harris Germany

 

15:30 – 16:00 Podsumowanie i dyskusja

 

 

 

Koszt udziału jednej osoby w szkoleniu:

•  4 150,00 PLN netto (5 063,00 PLN brutto) dla osób zgłoszonych od 1 lipca do 30 września 2008

• 4 550,00 PLN netto (5 551,00 PLN brutto) dla osób zgłoszonych od 1 października 2008

•  

  Rabaty:

  • 7,5% przy zgłoszeniu 3 osób z jednej firmy

  • 10% przy zgłoszeniu 4 osób z jednej firmy

  • 15% przy zgłoszeniu 5 osób z jednej firmy

   

   Miejsce: Warszawa

  Termin: 23-24 października 2008r.